Beste Yield Optimizer auf Sui 2026: 9 Vaults im Vergleich

Aktualisiert am 20. Oktober 2026. Die TVL-Zahlen stammen von DefiLlama, abgerufen am 20. Oktober 2026. Die Produktdetails stammen aus der Dokumentation des jeweiligen Protokolls. Nichts davon ist eine Finanzberatung.

Kurz gesagt: Welcher Yield Optimizer auf Sui der beste ist, hängt von der gewünschten Strategie ab. Für kuratierte Stablecoin-Rendite ist Ember die größte Option (rund 34,9 Mio. US-Dollar auf Sui). Für passive Lending-Rendite, die über mehrere Sui-Geldmärkte verteilt wird, lohnt sich der Haedal Lending Vault. Die größte Strategieauswahl in einer App bietet JewelSwap mit Auto-Compounding-Farms auf Cetus und Turbos, gehebelten, per veSCA geboosteten Scallop-Farms und zwei Looping-Vaults, Ember Loop und NAVI Loop; dieselbe App deckt auch MultiversX und Radix ab. Für gehebeltes LP-Farming sind Kai Finance und Mole die Spezialisten. Für klassische Auto-Compounding-Vaults ist AlphaFi das Protokoll, das DefiLlama als Sui-Yield-Aggregator führt.

Auf Sui gibt es viele Möglichkeiten, Rendite zu erzielen, aber weniger Angebote, die diese Rendite für Sie verwalten. Ein Yield Optimizer gehört zur zweiten Kategorie: Sie zahlen einmal ein, und ein Smart Contract oder ein Kurator erntet Belohnungen, reinvestiert sie, rebalanciert oder steuert den Hebel für Sie. Dieser Leitfaden vergleicht die Sui-Protokolle, die diese Aufgabe 2026 tatsächlich übernehmen, erklärt ihre Unterschiede und bietet eine kurze Checkliste für die Zeit vor der Einzahlung.

Die besten Yield Optimizer auf Sui im Überblick

TVL ist ein Größenindikator, keine Qualitätsbewertung. Ein großer Vault ist nicht automatisch sicherer und ein kleiner nicht automatisch riskanter. Nutzen Sie die Tabelle für eine Vorauswahl und lesen Sie dann den Risikoabschnitt weiter unten.

Was gilt auf Sui als Yield Optimizer?

„Yield Optimizer“, „Yield-Aggregator“ und „Vault“ werden unscharf verwendet. Auf Sui lassen sich die Produkte in vier Gruppen einteilen:

• Auto-Compounder. Sie ernten Farming-Belohnungen nach Zeitplan, tauschen sie zurück in die Position und reinvestieren sie. Das ist das klassische Modell des Yield-Aggregators. AlphaFi, Nemo sowie die Cetus- und Turbos-Farms von JewelSwap funktionieren so. Siehe So funktioniert Auto-Compounding.
• Kuratierte Vaults. Ein Kurator entscheidet, wohin die Einlagen fließen, und passt die Aufteilung im Zeitverlauf an. Die Vaults von Ember und Volo gehören in diese Gruppe. Unser Leitfaden zu Vault-Kuratoren erklärt, wer die Entscheidungen trifft und wie man sie bewertet.
• Gehebelte Farms. Sie nehmen gegen Ihre Einlage Kredite auf, um die Position zu vergrößern, was sowohl die Rendite als auch das Liquidationsrisiko erhöht. Kai Finance, Mole und die Scallop-Farms von JewelSwap gehören hierher. Wenn das Thema neu für Sie ist, beginnen Sie mit Hebel bei Krypto.
• Looping-Vaults. Sie stellen ein Asset bereit, leihen dagegen und stellen es in einer einzigen Transaktion erneut bereit, sodass der Vault einen Spread auf ein Vielfaches Ihrer Einlage verdient. Ember Loop und NAVI Loop von JewelSwap sowie das Produkt Strategies von Suilend gehören hierher. Siehe DeFi-Looping erklärt.

Das Wort „beste“ ergibt daher erst Sinn, wenn Sie eine Gruppe gewählt haben. Ein kuratierter Stablecoin-Vault und eine LP-Farm mit 11x konkurrieren nicht um dieselbe Einlage.

So haben wir die Sui-Yield-Optimizer verglichen

Aufgenommen haben wir Protokolle, die auf Sui laufen und eine Position nach der Einzahlung für Sie verwalten. Lending-Märkte, die Sie selbst verwalten, etwa Scallop, NAVI und Suilend, behandeln wir stattdessen in unserem Vergleich der Sui-Lending-Protokolle. Für jeden Optimizer haben wir geprüft:

• Strategie: was der Vault mit Ihrem Geld macht, laut der Dokumentation des Protokolls.
• Hebel: ob die Position Kredite aufnimmt und in welchem Umfang.
• Größe: TVL auf Sui laut DefiLlama am 20. Oktober 2026.
• Transparenz: ob Gebühren, Audits und Ausstiegsmechanismen dokumentiert sind.

Wir nennen keine APYs. Die Renditen von Sui-Vaults ändern sich von Woche zu Woche mit Belohnungsprogrammen und Kreditzinsen, sodass eine hier abgedruckte Zahl schnell veraltet wäre. Prüfen Sie den aktuellen Wert in der jeweiligen App und gleichen Sie ihn mit den verwendeten Definitionen von APY und APR ab.

Kuratierte Vaults: Ember, Haedal, Volo und Aftermath

Ember

Ember ist gemessen am TVL die größte Vault-Plattform auf Sui, mit rund 34,9 Mio. US-Dollar auf Sui und 104,4 Mio. US-Dollar über alle Chains laut DefiLlama. Hinter jedem Vault führen Kuratoren Strategien aus, und Ihre Rendite zeigt sich in einem steigenden Preis des Vault-Tokens; der USDC-Vault-Token heißt eEARN. Der Zielkonflikt: Die Strategie legt der Kurator fest, Sie vertrauen also seinen Risikoentscheidungen und den Kontrollen der Plattform. Unser Leitfaden zu Ember Protocol erklärt, wie Kuratoren und Kursaktualisierungen funktionieren.

Haedal Lending Vault

Haedal ist vor allem für seinen Liquid-Staking-Token haSUI bekannt, den wir in Was ist Haedal? behandeln. Sein Lending Vault (rund 6,4 Mio. US-Dollar) legt Einlagen für Sie in anderen Sui-Lending-Protokollen an, sodass Sie Lending-Rendite erhalten, ohne den Markt selbst zu wählen. Haedal führt zudem einen separaten automatisierten Farming-Vault mit rund 0,9 Mio. US-Dollar.

Volo-Vaults

Volo begann als Emittent von vSUI (siehe Was ist Volo?) und betreibt heute kuratierte Vaults mit rund 2,8 Mio. US-Dollar laut DefiLlama, darunter BTCFi-orientierte. Das passt zu Haltern, die bereits vSUI nutzen.

Aftermath afLP

afLP von Aftermath ist ein USDC-Vault (rund 5,5 Mio. US-Dollar), der als Community-Market-Maker für die Perpetuals von Aftermath agiert. Einleger teilen sich Handelsgebühren, Liquidationserlöse und die PnL der Trader – der Vault kann also Geld verlieren, wenn Trader gewinnen. Das ist ein anderes Risiko als bei Lending-Rendite. Unser Leitfaden zu Aftermath Finance erklärt den Rest des Protokolls.

JewelSwap: Auto-Compounding-, gehebelte und Looping-Vaults auf Sui

JewelSwap ist ein Multi-Chain-DeFi-Protokoll auf Sui, MultiversX und Radix. Auf Sui bietet es vier Arten verwalteter Rendite, die alle in der JewelSwap-Dokumentation beschrieben sind:

• Cetus-Auto-Compounding-Farms. JewelSwap stellt die Liquidität bereit, erntet alle 30 Minuten Belohnungen von Cetus, tauscht sie zurück in das Paar und fügt die Liquidität erneut hinzu. Zu den in der Dokumentation genannten Paaren gehören USDC–SUI, USDC–ETH, CETUS–SUI und DEEP–SUI.
• Turbos-Auto-Compounding-Farms. Dasselbe 1x-Modell auf Turbos, mit Farms für USDT–USDC, SUI–USDC und NS–SUI. Es gibt keine Kreditaufnahme und kein Liquidationsrisiko. Von den geernteten Belohnungen wird eine Performance-Gebühr von 15 % einbehalten, die übrigen 85 % werden reinvestiert.
• Gehebelte Scallop-Farms. Sie zahlen Sicherheiten ein, die Farm leiht dagegen mit einem Sicherheitengewicht von 65 % (etwa 2,86x) und stellt den geliehenen Coin wieder in Scallop bereit. Die Belohnungen werden durch die veSCA-Position von JewelSwap geboostet, bei Incentive-Belohnungen um bis zu 4x. Zu den Farms gehören suiUSDT–USDC und ein BTC-gegen-BTC-Paar. Unser Leitfaden zu den Scallop-Farms erklärt die Funktionsweise.
• Looping-Vaults (Labs, Beta). Ember Loop hält etwa das 4,5-Fache Ihrer USDC in Embers eEARN und nutzt Suilend als Kreditgeber. NAVI Loop stellt denselben Stablecoin (USDY oder USDSUI) auf NAVI bereit und leiht ihn mit etwa 2,6–3x. Beide sind öffentliche, nicht auditierte Betas. Unser Vergleich Ember Loop vs. NAVI Loop zeigt Gebühren und Ausstiegswege.

Was JewelSwap auszeichnet: die Bandbreite. Sie erhalten Auto-Compounding-, gehebelte und Looping-Strategien in einer Oberfläche, und dieselbe App deckt MultiversX und Radix ab. Die Looping-Vaults sind nicht auditierte Betas; bemessen Sie Positionen entsprechend und prüfen Sie in der App, welche Farms für neue Einzahlungen offen sind, bevor Sie eine Position planen. Zum gesamten Produktangebot siehe JewelSwap auf Sui.

Auto-Compounding-Aggregatoren: AlphaFi und Nemo

AlphaFi ist das Protokoll, das DefiLlama als Sui-Yield-Aggregator einstuft und als Yield Optimizer beschreibt. Seine Vaults compounden DEX- und Lending-Positionen automatisch. Der Aggregator-TVL lag am 20. Oktober 2026 bei rund 2,2 Mio. US-Dollar, nach 3,4 Mio. US-Dollar am 5. Oktober; prüfen Sie daher vor der Einzahlung, welche Vaults noch offen sind. Nemo betreibt kleinere Rebalancing- und Auto-Compounding-Vaults (rund 31k US-Dollar laut DefiLlama).

Gehebelte Rendite: Kai Finance und Mole

Kai Finance teilt Nutzer in zwei Seiten. Passive Einleger zahlen einzelne Assets in Vaults ein und erhalten Zinsen von Kreditnehmern. Aktive Nutzer leihen sich diese Liquidität, um laut Kai-Dokumentation LP-Paare auf Sui-DEXs mit bis zu 11x Hebel zu farmen. Kai gibt an, seine Contracts seien Open Source und auditiert; DefiLlama listet keine Audit-Links, lesen Sie die Berichte daher selbst.

Mole kombiniert Sparpools, gehebelte Yield Farms auf Sui-DEXs wie Cetus und verwaltete Fonds. Kreditgeber erhalten die Zinsen, die gehebelte Farmer zahlen. Die Kreditzinsen steigen mit der Auslastung des Pools, was relevant ist, wenn Sie in lebhaften Marktphasen mit Hebel farmen.

Ein hoher Hebel vervielfacht neben den Belohnungen auch den Impermanent Loss. Eine 10x-LP-Position auf einem volatilen Paar kann durch eine Bewegung liquidiert werden, die eine 1x-Position kaum spüren würde.

Ebenfalls wissenswert

• Suilend Strategies betreibt einen eigenen One-Click-Loop aus eEARN/USDC mit bis zu 4,5x, eine direkte Alternative zu Ember Loop. Siehe So nutzen Sie Suilend.
• NAVI Prime hat NAVI im August 2026 um kuratorgeführte, isolierte Lending-Vaults ergänzt. Vergleichen Sie es mit den anderen Märkten in NAVI vs. Suilend.
• Liquid Staking ist die einfachste verwaltete Rendite auf Sui: Sie halten einen LST, und die Staking-Belohnungen fließen ihm zu. Unser Sui-Liquid-Staking-Vergleich behandelt haSUI, vSUI, afSUI und JWLSUI.

Welcher Sui-Yield-Optimizer passt zu Ihnen?

Risiken, die Sie vor der Einzahlung prüfen sollten

• Smart-Contract-Risiken addieren sich. Ein Optimizer baut auf einer DEX oder einem Lending-Markt auf, sodass ein Fehler in jeder der beiden Ebenen Sie treffen kann. Lesen Sie, wie Sie prüfen, ob ein DeFi-Protokoll sicher ist.
• Audits. Achten Sie auf namentlich genannte Audit-Berichte für die Vault-Contracts selbst, nicht nur für das zugrunde liegende Protokoll. Beta-Vaults haben möglicherweise keine.
• Hebel und Liquidation. Eine fremdfinanzierte Position kann liquidiert werden, wenn sich Preise oder Zinsen gegen sie bewegen. Lesen Sie, wie Liquidationen in DeFi funktionieren.
• Abhängigkeit von Belohnungen. Viele Sui-Renditen stammen aus Incentive-Programmen. Sinken die Emissionen, sinkt auch die APY, und eine gehebelte Position kann ins Minus drehen, wenn der Kreditzins über ihren Ertrag steigt.
• Ausstiegsbedingungen. Prüfen Sie vor der Einzahlung Auszahlungswarteschlangen, Gebühren und die Liquidität, die einen Ausstieg absichert.
• Befugnisse von Kuratoren und Admins. Finden Sie heraus, wer Strategie, Gebühren oder Limits ändern kann und ob es einen Timelock oder ein Multisig gibt.

Häufig gestellte Fragen

Welcher ist der beste Yield Optimizer auf Sui?

Das hängt von der Strategie ab. Ember ist die größte kuratierte Vault-Plattform auf Sui (rund 34,9 Mio. US-Dollar TVL am 20. Oktober 2026). Der Lending Vault von Haedal eignet sich für passive Lending-Rendite. JewelSwap deckt die meisten Strategien in einer App ab: Auto-Compounding-Farms auf Cetus und Turbos, gehebelte Scallop-Farms und Looping-Vaults. Kai Finance und Mole sind auf gehebeltes LP-Farming spezialisiert, und AlphaFi betreibt Auto-Compounding-Vaults.

Was ist der Unterschied zwischen einem Yield Optimizer und einem Yield-Aggregator?

Die Begriffe überschneiden sich. Mit einem Yield-Aggregator ist meist ein Auto-Compounder gemeint, der Belohnungen erntet und reinvestiert. „Yield Optimizer“ ist weiter gefasst und umfasst auch kuratierte Vaults, gehebelte Farms und Looping-Vaults, die eine Position für Sie verwalten.

Ist JewelSwap ein Yield Optimizer auf Sui?

Ja. JewelSwap compoundet Liquiditätspositionen auf Cetus und Turbos alle 30 Minuten automatisch, betreibt gehebelte Scallop-Farms mit etwa 2,86x und veSCA-Belohnungsboost und bietet die Looping-Vaults Ember Loop und NAVI Loop als nicht auditierte Betas an. Außerdem ist JewelSwap auf MultiversX und Radix aktiv.

Wie oft compounden Sui-Yield-Optimizer?

Das ist je nach Protokoll unterschiedlich. Die Cetus- und Turbos-Farms von JewelSwap ernten und reinvestieren alle 30 Minuten. Kuratierte Vaults wie Ember lassen die Rendite stattdessen im Preis des Vault-Tokens auflaufen, statt nach festem Zeitplan zu compounden.

Welcher Sui-Yield-Optimizer ist am sichersten?

Kein Vault ist risikofrei. Risikoärmere Optionen sind in der Regel ungehebelte, auditierte Stablecoin-Strategien mit klaren Ausstiegsbedingungen. Gehebelte Farms, Looping-Vaults und Beta-Produkte bergen mehr Risiko, weil sie liquidiert werden können oder weniger erprobten Code haben.

Muss ich nach der Einzahlung etwas verwalten?

In der Regel nicht. Der Optimizer erntet, reinvestiert und steuert den Hebel für Sie. Behalten Sie dennoch Belohnungsprogramme, Kreditzinsen und Ankündigungen im Blick, denn davon hängt ab, ob die Strategie weiterhin Erträge bringt.

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Quellen: DefiLlama-Protokollseiten der einzelnen Plattformen (TVL abgerufen am 20. Oktober 2026); JewelSwap-Dokumentation zu Yield Farming mit Cetus, Turbos und Scallop, zu Ember Loop und NAVI Loop; Dokumentation von Kai Finance; oben verlinkte Protokoll-Websites. DeFi birgt Verlustrisiken bis hin zum Totalverlust. Zahlen Sie nur ein, was Sie sich leisten können zu verlieren.